У далекому 1974 році, побачивши по телевізору виступ на «Євробаченні» групи
ABBA з піснею «Waterloo», маленький ісландський хлопчик Ларс твердо вирішив, що колись обов'язково там виступить і переможе. Через багато років Ларс уже немолодий і все ще живе з батьком, але свою мрію не залишив: він виконує власні пісні з подругою дитинства Сігріт. Хоча їхня група Fire Saga виступає в місцевому барі, жителі містечка не бажають слухати самодіяльність і постійно вимагають кабацький хіт «Jaja Ding Dong». Але одного разу ельфи почули прохання Сігріт, і раптово Fire Saga отримує шанс взяти участь в «Євробаченні» ...